استخدام مؤشر متوسط المدى الحقيقي (ATR)في التداول: دليل شامل
حسب Team Exness
عند تحديد وقف الخسارة وجني الأرباح، يكون السؤال دائمًا "ما مدى الارتفاع أو الانخفاض الذي سيصل إليه السعر؟" ونظرًا لأن التحليل الأساسي يساعد فقط في تحديد الاتجاه، يلجأ المتداولون إلى التحليل الفني لتحديد الحدود. غالبًا، عندما لا يكون هناك انهيار أو صعود حاد، تتذبذب الأصول المالية ضمن نطاق محدد، وهناك مؤشر واحد مصمم خصيصًا لتحديد هذه النطاقات السعرية.
ما هو مؤشر ATR؟
متوسط المدى الحقيقي (ATR) أو Average True Range هو مؤشر فني يُستخدم في تحليل أسواق المال عبر قياس تقلبات الأسعار خلال فترة زمنية معينة، ويشير إلى ما إذا كانت الحركة السعرية قوية أو ضعيفة.
على سبيل المثال، يُشير مؤشر ATR المرتفع إلى تقلبات عالية، بينما يُشير مؤشر ATR المنخفض إلى تقلبات منخفضة.
قدم جيه ويلز وايلدر جونيور مؤشر ATR في كتابه "مفاهيم جديدة في أنظمة التداول الفني" (1978)، وقد طُور في الأصل لأسواق السلع الأساسية، إلا أنه أصبح مُستخدمًا اليوم في أسواق الأدوات المالية المختلفة.
على الرغم من أن مؤشر ATR يمكن أن يكون مفيدًا للغاية في التداول، إلا أنه ينطوي على بعض القيود التي يجب الاعتراف بها. أولاً، إنه مقياس ذاتي ويُحتمل تفسيره بأكثر من طريقة، مما يعني أنه لا توجد قيمة ATR محددة تؤكد انعكاس الاتجاه من عدمه.
ثانيًا، يقيس مؤشر ATR التقلبات، ولكن ليس اتجاه السعر، وهو ما قد يؤدي إلى إشارات مضللة، خاصة عند نقاط انعطاف الاتجاهات.
أهمية مؤشر ATR في التحليل الفني
يعتبر مؤشر متوسط المدى الحقيقي (ATR) ذو أهمية كبيرة في التحليل الفني وإدارة المخاطر لعدة أسباب. فهو يساعد بشكل رئيسي في قياس تقلبات أسعار الأصول، وهو عامل أساسي للمستثمرين لتحديد المخاطر و توقعات الأرباح. من خلال هذه المعلومات، يمكن للمستثمرين تعديل استراتيجياتهم، سواء بتحسينها أو تغييرها أو إلغائها.
بالإضافة إلى قياس التقلبات، يستخدم مؤشر ATR أيضًا لتحديد تغيرات السوق. يمكن أن يشير ارتفاع مؤشر ATR إلى تحركات سعرية كبيرة، علاوة على أنه يؤكد قوة الاتجاهات الصاعدة أو الهابطة.
على سبيل المثال، إذا ارتفع السعر وارتفع مؤشر ATR، فإن الاتجاه الصاعد يكتسب زخمًا، وعلى العكس من ذلك، فإن انخفاض مؤشر ATR خلال اتجاه هابط يشير إلى تراجع الزخم.
يستفيد المتداولون من ATR في المقارنة بين الأصول المالية لتحديد ما هو أكثر استقرارًا أو تقلبًا - وهي بيانات مهمة لتخصيص رأس المال في الاستثمارات.
مكونات مؤشر ATR
فهم مكونات مؤشر ATR أمر ضروري لحسابه. المدى الحقيقي (TR)، هو العنصر الأساسي في حساب مؤشر ATR، و هو أكبر قيمة بين:
- الفرق بين أعلى سعر وأدنى سعر في الفترة الزمنية الحالية.
- القيمة المطلقة للفرق بين أعلى سعر في الفترة الحالية والإغلاق السابق.
- القيمة المطلقة للفرق بين أدنى سعر في الفترة الحالية والإغلاق السابق.
- متوسط المدى الحقيقي هو ببساطة المتوسط الحسابي لقيم المدى الحقيقي خلال فترة زمنية معينة.
حساب مؤشر ATR وتفسير قيمته
مؤشر ATR في الرسم البياني يُمثل بخط و متوسط متحرك البسيط لمدة 14 يوم. يُحسب المدى الحقيقي (TR) باستخدام أكبر القيم الثلاث التالية:
- الفرق بين أعلى وأدنى سعر حالي.
- الفرق المطلق بين أعلى سعر حالي والإغلاق السابق.
- الفرق المطلق بين أدنى سعر حالي والإغلاق السابق.
· مؤشر ATR، الذي يُعد حاسمًا في قياس التقلبات، لا يقيس اتجاه السعر بل التقلبات. بعد حساب المدى الحقيقي، يمكن تحديد متوسط المدى الحقيقي، الذي يُنظر إليه بشكل أساسي على أنه متوسط متحرك للمدى الحقيقي.
يُحسب مؤشر ATR من خلال حساب متوسط متحرك (عادةً أسي) للمدى الحقيقي على عدد معين من الفترات الزمنية، والذي يكون غالبًا 14 فترة بشكل افتراضي. و يمكن للمتداولين تعديل قيمة الفترة حسب رغبتهم من إعدادات المؤشر .
خط مؤشر ATR الصاعد يُشير إلى زيادة التقلبات، مما قد يمثل نقاط دخول بالنسبة لبعض المتداولين. ولا تُشير التقلبات العالية إلى احتمالية تحقيق عوائد أعلى فحسب، بل إنها تزيد أيضًا من مخاطر الخسائر.
غالبًا ما يغلق المتداولون الصفقات عندما يصل مؤشر ATR إلى قيم مرتفعة ويبدأ في الإشارة إلى انعكاس محتمل للاتجاه. وعلى العكس من ذلك، فإن خط مؤشر ATR الذي يتجه نحو الاستقرار والانخفاض يدل على فترات من التقلبات المنخفضة.
استخدام مؤشر ATR في التداول
يُعد مؤشر ATR أداة محورية في التداول لِتقليل المخاطر وحماية رأس المال وزيادة الأرباح إذ يتميز بمرونته وسهولة دمجه في استراتيجيات الاستثمار، مما يجعله أداةً مفضّلة لدى المتداولين.
يساعد مؤشر ATR المتداولين في اتخاذ قرارات مدروسة، وعند استخدامه جنبًا إلى جنب مع مؤشرات أخرى، يمكن أن يُعزّز استراتيجيات الاستثمار بشكل كبير.
كيفية استخدام مؤشر ATR في التداول:
1. تحديد حجم الصفقات بناءً على التقلبات:يعتبر ضبط حجم الصفقات وفقًا للتقلبات أمرًا حاسمًا لنجاح أو فشل الصفقة. فارتفاع التقلبات يعني مخاطر أكبر، بينما تقل المخاطر بانخفاض التقلبات.
يمكن استخدام مؤشر ATR لتطوير استراتيجيات تُوازن بين هذه المخاطر عن طريق تحديد حجم العملية.
2. تحديد مستويات وقف الخسارة:يُستخدم مؤشر ATR بشكل أساسي لتحديد مستويات وقف الخسارة. فما هو وقف الخسارة؟ إنه أمر يحدد الحد الأقصى للخسارة عند الاستثمار.
يستخدم المتداولون التقلبات التي يُشير إليها مؤشر ATR لوضع نقاط وقف خسارة أوسع أو أضيق. تنفيذ وقف الخسارة يقلل من الخسائر المحتملة، مما يسهل إدارة المكاسب/الخسائر بفعالية أكبر.
3. تحديد الاختراقات والانعكاسات:يمكن لمؤشر ATR أن يساعد في تحديد الاختراقات والانعكاسات بطرق مختلفة. حيث يُمكّن المتداولين من تحديد مستويات تقلب أسعار الأصول خلال فترة محددة.
فارتفاع مؤشر ATR يمكن أن يشير إلى حدوث اختراقات أو تغييرات سعرية كبيرة. علاوة على ذلك، قد يشير ارتفاع مؤشر ATR إلى أن حركة الاختراق تكتسب زخمًا.
4. تحديد حالات الشراء والبيع المفرط: يُستخدم مؤشر ATR في التداول لتحديد حالات الشراء والبيع المفرط (التشبع الشرائي و البيعي). ويمكن أن تُشير حالات التقلب الشديدة إلى فرص انعكاس محتملة.
إذا استمر مؤشر ATR في الارتفاع ووصل إلى مستويات عالية جدا، فقد يشير إلى أن السوق أفرط في التحرك في ذلك الاتجاه، وأن الانعكاس قد يكون وشيكًا.
بفضل هذه المعرفة، أصبح بإمكانك الآن دمج مؤشر ATR في تداولاتك. تذكر أن مؤشر ATR، مثل أي طريقة أداة استثمارية أخرى، ليس دائما مضمونًا. من الأفضل استخدامه كأحد الأدوات ضمن استراتيجية شاملة تأخذ في الاعتبار مجموعة متنوعة من العوامل.
في الختام، يعد مؤشر ATR أداة أساسية في ترسانة المتداولين، حيث يساعد في التخفيف من المخاطر، وحماية رأس المال، وزيادة الأرباح. تسمح مرونته بدمجه بسهولة في مختلف استراتيجيات التداول، مما يوفر نظرة قيّمة حول تقلبات السوق. ومع ذلك، من المهم أن تتذكر أن مؤشر ATR، رغم فائدته، لا يضمن النجاح بمفرده، وينبغي استخدامه بالتوازي مع أدوات التحليل الأخرى وممارسات التداول الصحيحة.
هذه ليست نصيحة استثمارية. الأداء السابق ليس مؤشرًا على النتائج المستقبلية. رأس مالك في خطر؛ يُرجى التداول بمسؤولية.
الكاتب
